Стрибок ETH та зростання BTC до нових історичних максимумів

Bitcoin (BTC) знову зміг піднятися вище за 70 000 $, але уперся в недавній історичний максимум на позначці 73 800 $. Учасників ринку цікавить, чи зможе криптовалюта оновити історичний максимум найближчими днями. Один з найбільш оптимістичних прогнозів походить від дослідницької платформи 10x Research та її керівника Маркуса Тілена. 

Поширюється думка, що BTC торкнувся локального дна, і тепер очікується консолідація протягом найближчих двох місяців із переходом у подальше зростання. Хоча прогнози експертів сильно відрізняються, прихильників нового «бичачого» ринку все ж таки більше. Основними факторами, що штовхають BTC вгору, є протоколи травневого засідання ФРС та дані з безробіття у США, що очікуються. Оптимізму додають також чутки про можливе схвалення спотових ETF на Ethereum у США.

Платформа 10x Research прогнозує новий історичний максимум і пропонує скористатися стратегією «покритого странгла»

У нещодавньому аналізі 10х Research підкреслила, що Bitcoin має всі шанси оновити історичний максимум, якщо йому вдасться міцно закріпитися вище за рівень опору в 67 500 $, який на момент написання статті, 23 травня, був вже досягнутий. Глава дослідницької платформи Маркус Тілен написав:

«Прорив вище за 67 500 $ відкриває шлях до нових історичних максимумів, і саме такий сценарій передбачає наша модель Bitcoin ETF».

Згідно з 10x Research, ціна BTC підтримуватиметься завдяки надходженню коштів у спотові ETF на Bitcoin, який знову посилився і за минулий тиждень становив 1 млрд доларів США. Це найкращий показник із березня. Зараз у Bitcoin-фондах знаходиться близько 2,8% від загального обсягу пропозиції BTC, що сприяє формуванню «бичачих» настроїв. Біржові резерви BTC впали до семирічного мінімуму і зараз становлять 1,9 млн BTC, що свідчить про високий попит.

В окремій публікації компанія Тілена рекомендує інвесторам скористатися стратегією «покритого странгла». 

Ця стратегія передбачає продаж кол-опціону OTM за ціною виконання вище за поточну ринкову ціну Bitcoin і пут-опціону OTM за ціною виконання нижче за поточну ринкову ціну. Премії від продажу цих опціонів допоможуть збільшити прибуток. Зокрема, 10x Research рекомендує продавати кол-опціони за ціною виконання 100 000 $ та пут-опціони за ціною виконання 50 000 $, термін дії яких спливає у грудні 2024 року, та тримати Bitcoin на спотовому ринку.

10x Research упевнена, що ця стратегія може принести додатковий дохід у 17% до прибутку від володіння Bitcoin: 11% від продажу кол-опціонів та 6% від продажу пут-опціонів. Ця стратегія особливо вигідна, коли спостерігається «бичачий» ринок, але очікується, що висхідний тренд буде поступовим, а волатильність – низькою. У таких умовах опціони OTM швидше втрачають вартість у міру наближення терміну експірації, що вигідно продавцю.

Втім, тут також є свої ризики. Якщо Bitcoin опуститься нижче за ціну виконання пут-опціонів в 50 000 $, то і довгі позиції по Bitcoin, і короткі пут-опціони зазнають великих збитків. Таким чином, усім трейдерам, хто захоче скористатися цією стратегією, рекомендується бути готовими до будь-якого результату.

Вплив макроекономічних факторів

На ризикові активи сильно впливають макроекономічні чинники, які найближчим часом складатимуться з рішень ФРС та даних щодо безробіття у США. Подорожчання Bitcoin на 51% за рік відзеркалює очікування інвесторами поширення грошово-кредитної політики США: у квітні 2024 року грошова маса М2 перевищила 21 трлн доларів. Це свідчить про посилення інфляції попри повсюдну економію. Стратегії ФРС США з управління інфляцією та запобігання рецесії можуть вплинути на ліквідність та підвищити інвестиційну привабливість дефіцитних активів, як Bitcoin.

Настрій ринку та перспективи

Індекс страху та жадібності дорівнює зараз 70/100. «Жадібність» превалює, але не критично, як при значенні 90/100 у березні. Дослідницька компанія Santiment фіксує «бичачі» настрої з січня, припускаючи, що страх покупців упустити вигоду залишається на низькому рівні, що дуже важливо для підтримки позитивного тренду.

Загалом найближчі перспективи Bitcoin виглядають стримано оптимістичними через близькість ключових рівнів опору. Дуже багато залежить від макроекономічних чинників.

Ether та Tether штовхають ринок до зростання

Не зважаючи на сильну конкуренцію, Bitcoin завжди залишався флагманом індустрії. Однак не можна недооцінювати роль альткоїнів у поточному «бичачому» тренді, враховуючи, що всі основні криптовалюти так чи інше взаємопов'язані.

Відразу після появи чуток про можливе схвалення спотових ETH на Ether, курс ETH злетів на 19% до 3700 $. Інші великі криптовалюти, зокрема Ripple (XRP), Cardano (ADA), Solana (SOL) та Dogecoin (DOGE) також додали в ціні від 3% до 6%.

Стрімке зростання Ethereum привело до ліквідації коротких позицій на суму понад 260 млн доларів, що стало найбільшим показником з 28 лютого. Як повідомляє Coinglass, на частку шортів з Ether припало понад 115 млн доларів, тоді як шорти з Bitcoin склали трохи більш як 99 млн доларів.

Короткі позиції, або шорти – це угоди проти зростання ціни. Ліквідація означає примусове закриття біржею позиції з кредитним плечем через часткову або повну втрату початкової маржі трейдера.

Ралі почалося у понеділок, коли аналітики Bloomberg Ерік Балчунас та Джеймс Сейффарт підвищили ймовірність схвалення спотових ETF на Ether з 20% до 75%. Після цього з'явилося повідомлення від CoinDesk, що Комісія з цінних паперів та бірж США (SEC) попросила компанії, які подали заявки на EFT на Ether, в терміновому порядку оновити документ 19b-4.

Учасники ринку розцінюють схвалення ETF на Ether як «бичачу» подію, здатну залучити значні інституційні кошти. Так, після запуску ETF на Bitcoin у січні надходження коштів становило 12 млрд доларів. Серед інвесторів – провідні торгові компанії та державні фонди. Деякі інституційні трейдери, як сінгапурська компанія QCP Capita, очікують подальшого подорожчання ETH у разі схвалення ETF, а у разі відмови – падіння до 3000 $. QCP Capital також заявила у вівторок, що вимога до бірж щодо документації свідчить про скоріше схвалення ETF на ETH.

Нещодавня активність Tether може вплинути на вартість Bitcoin. 17 травня компанія Tether випустила USDT на суму 1 млрд доларів, довівши річну емісію до 31 млрд доларів. Ця подія пов'язана зі зростанням ціни Bitcoin. Крім того, рішення Tether інвестувати 15% свого чистого прибутку в Bitcoin може ще більше сприяти його подорожчанню. Станом на 31 березня Tether придбала 8888 BTC, що робить її одним із найбільших власників Bitcoin.

Долю спотових ETF на Ether вирішуватимуть п'ять осіб

Доля спотових ETF на Ether може залежати від одного голосу голови SEC Гері Генслера, як це було раніше.

У січні схвалення спотових ETF на Bitcoin також здійснювалося шляхом голосування комісією з п'яти осіб. Лояльні до криптовалют комісари Хестер Пірс та Марк Уйєда проголосували за нові інвестиційні інструменти, а Кєролайн Креншоу та Хайме Лізаррага виступили проти. Завдяки вирішальному голосу Генслера, 10 січня було схвалено спотові ETF на Bitcoin. Історія може повторитися.

Голосування з приводу ETF на Ether за участю тих самих представників SEC відбудеться 23 травня. Стежимо за новинами.

Отримайте максимальну вигоду зі зростання криптовалют за допомогою StormGain

StormGain – універсальна платформа для торгівлі криптовалютами. Завдяки зручному вебсайту та мобільному додатку, вона підійде як початківцям, так і досвідченим трейдерам. Користувачі StormGain можуть приймати виважені рішення завдяки корисним перевагам платформи, як зрозумілий інтерфейс, навчальні матеріали, посібники, торгові сигнали та вигідні курси.

StormGain пропонує понад 50 цифрових активів, зокрема провідні токени та популярні мемні коїни. Тут ви також знайдете спеціалізовані цифрові активи для ефективного управління ризиками, як токенізовані акції та криптоіндекси.

Клієнти StormGain також можуть скористатися ексклюзивними перевагами як вбудований хмарний майнер Bitcoin, який дозволяє безплатно отримувати BTC у вигляді пасивного доходу.

Приєднуйтеся до спільноти StormGain зараз, щоб скористатися всіма вказаними вище перевагами та вивести свою торгівлю на новий рівень. Реєстрація дуже проста та зрозуміла й займає лише кілька секунд. Чи готові ви випробувати себе на захопливому криптовалютному ринку? Зареєструйтеся сьогодні та почніть торгувати зі StormGain!